Palantir Technologies ha recentemente rivelato i dati relativi al quarto trimestre del 2024. Le cifre hanno mostrato una gestione esemplare del mercato commerciale statunitense, con un incremento del 73% dei clienti e un aumento del 63% dei ricavi. Il cash flow generato dal settore pubblico è cresciuto del 45% rispetto all’anno precedente e si prevede un ulteriore impulso nel secondo semestre del 2025.
Consolidamento nell'AI
Il settore dell’intelligenza artificiale (IA) si è rivelato un terreno fertile per Palantir, con una crescente adozione della sua piattaforma di IA che sta guidando l'accelerazione dei clienti e dei ricavi. Se l'azienda riuscirà a replicare una frazione di questa crescita anche in Europa, ci potrebbe essere spazio per un ulteriore aumento del valore.
Secondo gli analisi di Morningstar, i costi di cambio di fornitore per i clienti di Palantir rappresentano una fonte importante di vantaggio competitivo per l'azienda. Questo si traduce in una elevata retention dei ricavi netti, che ora si aggira intorno al 120% e che continua a mostrare una tendenza al rialzo.
Palantir viene paragonata a Salesforce per la sua innovazione nel settore del software. Si prevede che, come Salesforce, Palantir potrà aumentare l'efficienza tra le aziende che si affidano a grandi team informatici per l'interpretazione e la presentazione dei dati.
Secondo Morningstar, Palantir merita un vantaggio competitivo medio grazie ai costi di switch a carico dei clienti e agli asset intangibili. Palantir si distingue per il suo framework che organizza insiemi di dati disparati e facilita il processo decisionale ottimizzato.
Posizione finanziaria in crescita
La posizione finanziaria di Palantir è sana e in miglioramento. A dicembre, l'azienda aveva quasi $2 miliardi in contanti e $3,1 miliardi in titoli equivalenti, senza debiti. La posizione di liquidità è migliorata di $1,5 miliardi nel 2024. Nonostante queste prospettive positive, Palantir presenta un elevato livello di incertezza. Questo si deve alla dimensione potenziale del mercato che il suo software può servire e al livello di penetrazione dei clienti che può raggiungere. La stima del mercato potenziale è incerta, e questa incertezza è uno dei principali fattori che determinano la valutazione del titolo.
Breve analisi grafica
Confrontando la posizione dei valori del titolo Palantir Technologies rispetto a due medie mobili, una di medio periodo (40 barre) e una di lungo periodo (120 barre), si rileva che i movimenti recenti descrivono ancora una posizione a breve rialzista, in quanto il valore si trova ancora sopra la sua media di medio periodo. Molto ben impostato al rialzo il quadro generale sottostante, con la media a medio periodo più alta di quella a lungo periodo, ed entrambe in crescita.
La chiusura positiva dell'ultima barra porta il valore sui massimi negli ultimi 30 giorni di contrattazione. L'escursione positiva dell'ultima giornata di quotazioni è molto ampia, a segnalare una forte direzionalità rialzista.
Attualmente, il titolo è in ipercomperato, in quanto l'indicatore tecnico RSI è salito a 75.43, quindi sopra la soglia convenzionale di 70 e sta ancora salendo. In teoria, a breve potrebbe incontrare un arresto della crescita, magari anche solo momentaneo.
(Redazione)